Mark Douglas était un trader, un investisseur et l’auteur de plusieurs livres de trading. Il est célèbre pour avoir popularisé le concept de la “psychologie du trading”. Il a passé sa carrière à coacher les traders sur la manière d’améliorer leurs résultats.
Ce trader astucieux avait une vision exceptionnelle du marché. Il était un exemple de trader confiant et discipliné, et ses stratégies lui ont permis de gagner des millions sur le marché boursier. Malheureusement, il est décédé en 2015 à l’âge de 67 ans, mais son héritage perdure.
Mark Douglas a documenté la plupart de ses méthodes de trading dans ses livres riches en connaissances. Il s’est fait connaître avec la publication de son célèbre livre Trading in the Zone, paru en 2000.
Plongeons à présent dans les détails entourant la vie, la carrière et les stratégies de trading de Mark Douglas.
La biographie de Mark Douglas
Mark Douglas est né en 1948 dans le Montana. Il était marié à Paula T. Webb, tradeuse et autrice, qui était également son associée.
Il a étudié à l’université d’État du Michigan, où il s’est spécialisé dans les communications interpersonnelles et les sciences politiques. Cela l’a aidé à développer des compétences de communication efficaces, qu’il a utilisées pour former des traders.
Il comprenait leurs défis, leurs objectifs et leurs faiblesses et a tiré parti de ses connaissances pour les aider à améliorer leurs compétences en matière de trading.
Douglas a été l’auteur primé de plusieurs livres sur le trading et l’investissement, notamment Trading in the Zone et The Disciplined Trader : Developing Winning Attitudes.
Mark Douglas a aussi publié d’autres livres avec Paula T. Webb comme coautrice, dont :
- The Complete Trader
- Little Book of Trading Performance
- Becoming “The Disciplined Trader”( une version mise à jour de The Disciplined Trader)
- Simple Wisdom for Prosperous Trading
Douglas est décédé le 12 septembre 2015 chez lui à Scottsdale, en Arizona.
Jusqu’à sa mort, il était président de Trading Behavior Dynamics INC, une société proposant des programmes de formation sur la psychologie du trading aux institutions financières.
La carrière de Mark Douglas
Avant de démarrer le trading en 1978, Mark Douglas était directeur d’une agence d’assurance dommages à Détroit, dans le Michigan. Cependant, son travail l’a empêché de réaliser des progrès significatifs en matière de trading.
En 1981, il a déménagé à Chicago, où il a trouvé un emploi de courtier chez Merrill Lynch au Chicago Board of Trade.
Cependant, les choses ne se sont pas déroulées comme prévu. Il a failli tout perdre sur le marché dans les neuf mois qui ont suivi son installation à Chicago. Mais ses erreurs lui ont aussi beaucoup appris.
L’auteur primé a commencé à travailler comme coach en 1982 et a voyagé dans le monde entier pendant plus de dix ans, enseignant aux traders comment gagner en discipline et en confiance.
Mark Douglas a fondé Trading Behavior Dynamics INC. à Chicago. La mission de l’entreprise était de fournir des programmes de formation au trading.
Il a également été consultant financier pour des institutions de trading financier et des banques d’investissement, notamment le Chicago Board of Trade, le New York Board of Trade, la Citibank, la Deutsche Bank, etc.
Il a publié son premier livre, The Disciplined Trader, en 1990, introduisant le concept de psychologie du trading dans le secteur de l’investissement. Dans cet ouvrage, il souligne comment l’état d’esprit d’un trader peut limiter sa capacité à réussir sur le marché. Il a également fait comprendre aux traders que le trading était un processus, et non un moyen de s’enrichir rapidement ou de remplacer un compte d’épargne.
Trading In the Zone, publié en 2000, a développé ce concept pour aider les investisseurs à améliorer leur mentalité et à optimiser leurs résultats.
Mark Douglas a reçu plusieurs prix Bull/Bear prestigieux pour son travail en 2006, 2008, 2011, 2015 et 2017.
Même s’il n’est plus là, son héritage perdure. Il a eu une influence sur la vie de nombreuses personnes qui, aujourd’hui encore, s’appuient sur ses conseils et ses méthodes de trading
La stratégie de trading de Mark Douglas
Mark Douglas a illustré ses stratégies de trading par le biais de sessions de coaching, de séminaires et d’ouvrages. En voici quelques-unes :
La psychologie du trading
Selon lui, surmonter la peur et l’imprudence peut garantir la réussite sur le marché. Il pensait que la peur peut être un obstacle qui empêche les traders de progresser avec succès et qui les empêche d’apprendre ou d’essayer quelque chose de nouveau.
En outre, il partageait le point de vue selon lequel le fait de trop se concentrer sur les récompenses pouvait empêcher les traders de réaliser des progrès significatifs. C’est pourquoi il soulignait souvent qu’il fallait trader sans peur et sans excès de confiance.
Dans l’une de ses célèbres citations dans The Trading Zone, il a mentionné ce qui suit :
“S’il existe un secret concernant la nature du trading, le voici : au cœur même de la capacité d’une personne 1) à trader sans peur ni excès de confiance, 2) à percevoir ce que le marché offre de son point de vue, 3) à rester complètement concentrée dans le “flux d’opportunités du moment présent” et 4) à entrer spontanément dans la “zone”, il y a une croyance forte et pratiquement inébranlable en un résultat incertain avec un avantage en votre faveur.”
Comprendre l’écart entre imagination et réalité
Selon Douglas, la capacité à rester pleinement concentré sur la méthode de trading et à ne pas s’inquiéter des conséquences potentielles d’un échec était essentielle.
Douglas pensait que l’hésitation, la peur ou la réserve pouvaient faire échouer une personne, même si sa stratégie avait une forte probabilité de réussite. C’est donc de confiance, de discipline et de concentration dont on a besoin pour réussir sur les marchés financiers.
L’importance des compétences mentales
La capacité à se concentrer pleinement sur la méthode de trading et à ne pas s’inquiéter des conséquences potentielles d’un échec était essentielle, selon Douglas.
Douglas pensait que l’hésitation, la peur ou la réserve pouvaient faire échouer une personne, même si sa stratégie avait une forte probabilité de réussite. C’est donc de confiance, de discipline et de concentration dont on a besoin pour réussir sur les marchés financiers.
L’intégration du principe d’imprévisibilité
Selon Douglas, comme il est impossible de connaître à l’avance l’issue d’une transaction, il est essentiel d’utiliser des méthodes techniques pour faire pencher la balance en sa faveur.
La capacité à générer des rendements réguliers repose sur la compréhension du caractère aléatoire et unique de chaque transaction.
Ces informations peuvent ensuite être utilisées pour s’assurer que l’on ne reste pas accroché à une transaction passée.
Penser en termes de probabilités
En raison du caractère aléatoire de l’issue de chaque transaction, penser en termes de probabilités peut libérer du traumatisme mental qui suit une transaction perdante.
Ainsi, se concentrer sur la performance globale d’une série de transactions plutôt que sur le résultat d’une transaction spécifique est le meilleur moyen de réussir.
Ne pas se concentrer sur le fait d’avoir raison ou tort
Douglas conseille de ne pas trop se demander si l’on a raison ou tort à propos d’une transaction car cela n’aidera pas à réussir.
Lorsque vous cesserez de penser à cela, le marché ne vous décevra pas. Essayez de ne pas éviter la douleur de perdre ou de ne pas fantasmer sur la victoire. Cela peut impacter votre objectif en tant que trader.
Le trading de démo enseigne comment réfléchir
Sur un compte de démo, les traders ne se posent pas la question de savoir s’ils ont raison ou tort car ils savent qu’ils ne peuvent pas perdre d’argent. Ils se concentrent donc uniquement sur l’application de leurs méthodes pour développer leur compte de trading au fil du temps.
Selon Douglas, ce processus de réflexion devrait également être suivi lorsqu’un trader passe à un compte réel afin de maintenir des résultats de trading constants.
Se libérer l’esprit
Douglas conseillait aux traders de ne pas penser que chaque transaction devrait être gagnante. Dans le cas contraire, il les avertissait qu’ils ne pourraient pas gagner de l’argent. Si un trader s’attend à ce que chaque transaction soit gagnante, il s’y attachera émotionnellement.
Combiner un avantage de trading à forte probabilité avec les compétences mentales appropriées
Rien ne garantit que vous gagnerez de l’argent sur les marchés. Cependant, Douglas pensait que faire pencher la balance de la réussite en sa faveur est un moyen de développer un avantage de trading à haute probabilité.
Un avantage de trading signifie une meilleure chance de réaliser une série de gains positifs. La combinaison de cet avantage de trading avec les compétences mentales appropriées peut augmenter les chances d’obtenir des rendements réguliers.
Points clés : s’inspirer de la psychologie de trading de Mark Douglas
Mark Douglas était un trader primé, un investisseur, un consultant financier et l’auteur de plusieurs ouvrages de trading. Il est surtout connu pour l’attention qu’il porte à la psychologie du trading.
Il est le fondateur de Trading Behavior Dynamics INC, une société qui propose des programmes de formation sur la psychologie du trading pour les institutions financières.
Tout au long de sa vie, il a inspiré de nombreux traders grâce à ses séminaires, ses conseils en matière d’investissement et ses ateliers.
