Paul Rotter é um trader famoso por ganhar US$65 – 78 milhões por ano por um período de dez anos, escalpelando contratos líquidos na maior bolsa de futuros do mundo. Ele é conhecido como “O Flipper” por causa de seu estilo de trading único que envolve a colocação de grandes ordens e cancelá-los rapidamente quando as pessoas entram.
Paul Rotter – Visão geral
- Nome: Paul Rotter
- Sexo: masculino
- Local de nascimento: República Tcheca
- Nacionalidade: Tcheco
- Profissão: Trader
- Conhecido por: Ser um dos traders de varejo mais bem-sucedidos do mundo
A vida pessoal de Paul Rotter
Nascido na República Tcheca, Paul Rotter se mudou para a Alemanha quando tinha nove anos de idade.
Seu primeiro contato com o trading foi muito cedo na vida. Ele comprou sua primeira ação enquanto estava na escola como parte de uma tarefa. Ele também participou de vários concursos escolares de investimentos.
A carreira de Paul Rotter
A jornada profissional de Paul Rotter para se tornar um dos traders mais bem-sucedidos começou com um estágio no HypoVereinsbank, um banco alemão em Munique, onde passou um ano operando.
Sua principal função era entrar em operações nos sistemas de computador para os clientes do banco. As operações foram feitas sobre a Deutsche TerminBorse (DTB), a bolsa de futuros alemã que precedeu a EUREX.
Paul Rotter admite que seu tempo na mesa de execução do DTB o atraiu para o trading. Além de entrar em operações, Paul também começou a operar em uma conta privada. No entanto, não foi um bom começo, já que ele perdeu praticamente tudo.
A trajetória ascendente de Paul começou quando ele deixou o HypoVereinsbank para o banco japonês Daiwa Securities, com sede em Frankfurt.
Ele se juntou à Daiwa como trader júnior e aprendeu com a prática. Ele começou a operar pequenos contratos no principal índice do mercado de ações alemão (DAX). Depois de seis meses, ele mudou para os mercados de títulos.
Ele não tinha um mentor, então em seus primeiros dias, ele aprendia com o trader-chefe. Paul rapidamente subiu a escada e logo operou o Deutsche Bund (as notas alemãs de 10 anos) em grandes lotes.
Ele não teve nenhum mês de perda em seus primeiros três anos de trading. Rotter deixou o banco em 1996 como um dos principais traders de futuros de dívida alemã no DTB.
O patrimônio de Paul Rotter
O patrimônio líquido de Paul Rotter é tão indescritível quanto sua identidade antes de ser conhecido como O Flipper. No entanto, ele supostamente fez US$65 – 78 milhões por ano durante dez anos, enquanto fazia scalping de contratos líquidos na maior bolsa de futuros do mundo (Eurex).
Sabe-se também que, em janeiro de 1998, Rotter e alguns outros traders iniciaram uma mesa proprietária chamada de Greenhouse Capital Management e, em três meses, a empresa fez US$6,5 milhões.
Em 2001, Rotters saiu para iniciar sua própria empresa de gestão de fundos (Rotter Invest) em Zug, Suíça.
Estratégia de trading de Paul Rotter
Paul Rotter explica que sua estratégia de trading é “algum tipo de criação de mercado onde você coloca e compra ordens simultaneamente, tomando decisões de trading de muito curto prazo por causa de certos eventos no livro de ordens. “
Paul Rotter ficou conhecido como “O Flipper” porque sua estratégia única envolvia colocar grandes quantidades de ordens em um lado do mercado e revertê-la quando outros traders entravam para montar a grande posição.
A estratégia de trading de títulos da Rotter é um processo de três etapas:
- Colocar grandes quantidades de ordens de compra a um determinado nível de preço;
- Por causa da mentalidade de rebanho, a ordem grande atrai outros compradores que tentarão comprar pelo mesmo preço;
- Uma vez que o mercado se aproxima o suficiente de sua ordem de compra, ele a cancela e reverte sua posição para tirar proveito do movimento falso que acabou de criar.
Rotter basicamente escalpelava o mercado usando grandes ordens. O trading de scalping envolve operar pequenos ganhos, explorando (ou mesmo criando) movimentos de curto prazo nos preços.
Um scalper prioriza a obtenção de pequenos lucros em alta frequência. Você entra em uma operação quando o mercado está mais movimentado, ganha alguns pips e sai rapidamente.
O scalping requer a colocação de um alto número de operações. O ganho de uma única operação pode ser limitado, mas devido à alta quantidade de operações, o lucro total pode ser substancial. Os scalpers são muito sensíveis ao tempo e, como precisam ser capazes de entrar e sair rapidamente das operações, eles utilizam ticks (gráficos de um minuto).
Paul Rotter admite que “sempre foi o cara que operava muito, às vezes até cem operações por dia“. Ele acrescentou que estava “apenas procurando os próximos 3 a 5 ticks. “
A chave do sucesso do scalping de Paul Rotter
Rotter diz que seu ponto forte é sua capacidade de ficar mais agressivo ao ganhar e reduzi-la ao perder.
No entanto, os seres humanos naturalmente agem de maneira oposta. Tornamo-nos mais cautelosos quando somos lucrativos e começamos a assumir mais riscos ao perder dinheiro em uma tentativa de compensar e acabamos perdendo ainda mais.
Para Paul Rotter, a natureza humana (cautelosa ao ganhar e assumir mais riscos ao perder) é exatamente o oposto do bom trading.
Ele sustenta que, com disciplina e boas habilidades de gerenciamento de dinheiro, qualquer um pode ser um trader de sucesso.
Por exemplo, quando você ganha e fica mais agressivo, o gerenciamento adequado do dinheiro requer ter um stop loss (a perda máxima que você pode ter), enquanto a disciplina requer ter a força para puxar os plugues se você atingir seu stop loss.
No entanto, quando você tem uma posição perdedora e fica abaixo de um certo limite predefinido, Rotter aconselha começar a reduzir o tamanho da sua posição. Se você acabar perdendo ainda mais, ele aconselha você a desistir e voltar a operar outro dia.
Como pode ser muito difícil reduzir e fechar operações ao perder, Rotter aconselha ter alguém por perto que seja neutro em relação ao trading. Essa pessoa pode ajudar a impor disciplina, solicitando que você pare de operar quando atingir um certo nível de perda.
Outro conselho de Rotter é: “Como trader, você não deve ter opinião. Quanto mais opinião você tem, mais difícil fica sair de uma posição perdedora. “
Conclusão – Estude os princípios seguidos por Paul Rotter para se tornar um melhor trader
Paul Rotter é considerado um dos maiores traders de títulos de todos os tempos. Sua carreira é um exemplo interessante de um pequeno trader que se tornou um dos maiores players do mercado. Isso prova que o sucesso no trading vem de ser agressivo ao ganhar e ter a disciplina de se retirar ao perder.
Se você opera títulos ou forex, você pode analisar os princípios de Paul Rotter para se tornar um melhor trader.
