El tamaño de la posición se refiere al número de unidades de un instrumento concreto que se compran o venden en una sola operación. Es esencial que los traders comprendan mejor este concepto, ya que les proporciona una buena visión general del estado de su inversión y de su exposición al riesgo.
Los traders pueden mejorar su rendimiento utilizando el tamaño de las posiciones, ya que les proporciona una visión profunda del mercado, incluidos los riesgos y beneficios potenciales de una operación concreta. En esta publicación del blog, analizaremos con más detalle qué es el tamaño de la posición, por qué es importante y cuáles son las mejores estrategias del tamaño de la posición.
¿Qué es el tamaño de la posición y por qué es importante?
El tamaño de la posición es un componente fundamental del trading y la inversión, sobre todo como parte de una estrategia eficaz de gestión del riesgo. Se refiere a decidir qué parte de su cartera o capital debe arriesgar en una sola operación o inversión.
En la gestión de riesgos, el tamaño de las posiciones es primordial por varias razones. En primer lugar, protege a los traders de asignar demasiado capital a una sola operación. Esto es importante, ya que por muy segura que parezca una operación, siempre existe la posibilidad de perder. Al limitar la cantidad arriesgada en una sola operación, los traders se aseguran de poder seguir operando un día más, incluso después de una racha perdedora. Esto es crucial, sobre todo para los principiantes que entran en el mercado con recursos limitados.
A continuación, el tamaño de la posición permite a los traders obtener resultados más consistentes. En lugar de apostar cantidades aleatorias basadas en la emoción o la intuición, los traders que miden sus posiciones metódicamente tienden a tener una curva de ganancias más suave y resultados más predecibles. Esto, a su vez, facilita la evaluación de las estrategias de trading y la realización de los ajustes necesarios.
En resumen, el tamaño de la posición es una herramienta crucial de gestión del riesgo que garantiza que los traders limiten su riesgo en cada operación, ayuda a lograr resultados más consistentes y proporciona un enfoque metódico del trading que puede mejorar el rendimiento general. Sin un tamaño adecuado de las posiciones, el capital de un trader corre un riesgo mayor y su probabilidad de éxito a largo plazo disminuye significativamente. Por lo tanto, entender y emplear estrategias eficaces del tamaño de la posición debería ser una prioridad máxima para cualquier trader o inversor serio.
Tamaño de la posición en las cuentas de Traders con financiamiento de Earn2Trade
Comprender el tamaño de las posiciones también es esencial para cumplir las normas de trading de las distintas plataformas.
Por ejemplo, en el contexto de las cuentas de trading con financiamiento de Earn2Trade, el tamaño de la posición funciona de una manera ligeramente diferente. Cada trader debe respetar el límite máximo del tamaño de la posición, que define cuántos contratos puede tener abiertos en cualquier momento en todas sus posiciones.
Algunos contratos de microfuturos, como MES, MNQ, etc., son excepciones a la regla y pueden negociarse hasta diez contratos, que solo cuentan como uno para el tamaño máximo de la posición.
Consulte nuestro artículo específico para saber más.
Las mejores estrategias del tamaño de la posición
Cada trader tiene su propio estilo, objetivos y, sobre todo, tolerancia al riesgo. Como resultado, pueden elegir diferentes estrategias del tamaño de la posición que mejor complementen su estilo de trading y sus objetivos.
Algunas de las estrategias del tamaño de la posición más populares son:
- Porcentaje de capital: un porcentaje fijo de su capital (normalmente el 1% o el 2%) para colocar en cada operación.
- Cantidad fija en dólares: una suma específica (100 dólares, por ejemplo) para invertir en cada operación. Esta estrategia es otra buena forma de mantener el mismo nivel de riesgo independientemente del tamaño de la posición.
- Kelly criterion: fórmula matemática desarrollada por Jonh L. Kelly Jr. para determinar el tamaño de una apuesta. Permite a los traders calcular cuánto invertir en un determinado activo para maximizar la rentabilidad futura.
- Tamaño del contrato: esta estrategia varía en su aplicación, dependiendo del instrumento financiero con el que se esté operando (acciones, contratos de futuros, etc.).
- Basado en la volatilidad: el trader ajusta el tamaño de la posición en función de la volatilidad actual del mercado. Cuando el mercado experimenta una gran volatilidad, los traders reducen el tamaño de sus posiciones y viceversa.
Porcentaje del capital
Esta estrategia del tamaño de la posición se basa en dedicar un porcentaje específico de su capital de trading a cada operación. La ventaja es que mantiene la exposición al riesgo constante y manejable, independientemente del tamaño de la operación o del saldo de la cuenta corriente. Esto es especialmente útil para los nuevos traders, ya que facilita el proceso y ayuda a evitar riesgos innecesarios.
Existen calculadoras gratuitas y herramientas en línea que pueden ayudarle a descubrir el tamaño de la posición óptima en función de sus objetivos.
Supongamos que decide invertir el 2% de su capital total de trading ( $10 000), lo que significa que estaría invirtiendo $200 por cada operación. En caso de que su inversión fracase y sufra una pérdida, ésta se limitaría a un máximo de $200.
A medida que aumente su capital, el porcentaje fijo se traducirá en apuestas más elevadas. Por ejemplo, si ha realizado un par de inversiones con éxito y su capital ha aumentado de $10 000 a $15 000, su porcentaje de inversión del 2% ascendería ahora a $300 por operación.
Es esencial llevar un registro de su porcentaje de capital invertido y ajustarlo en consecuencia. Por ejemplo, puede aumentar el porcentaje para aumentar las ganancias y disminuirlo cuando baje el capital para evitar más pérdidas y preservar la inversión inicial.
Cantidad fija en dólares
Esta estrategia del tamaño de la posición permite al trader invertir una cantidad predeterminada por operación, sin tener en cuenta el capital total (por ejemplo, $100 por operación).
Un aspecto positivo de esta estrategia es que establece un límite definido en sus pérdidas por operación, en este caso $100 por operación.
La estrategia de cantidad fija en dólares mantiene la consistencia de la exposición al riesgo independientemente del precio de un activo, o del tamaño de la cuenta. La gestión del riesgo resulta fácil y el trader tiene un control total de las inversiones.
Kelly Criterion
Kelly Criterion es una fórmula matemática desarrollada para calcular cuánto capital invertir en una sola operación en función del riesgo esperado, la recompensa, la probabilidad y otros factores. Se introdujo en 1956 para facilitar el cálculo del tamaño de las apuestas y se utilizó principalmente en los juegos de azar. Sin embargo, más tarde se abrió camino en la gestión de inversiones.
Asegúrese de profundizar en los detalles de Kelly Criterion y de adaptarlo a sus circunstancias particulares y a su estilo de trading preferido.
Para facilitar el proceso, puede usar una de las múltiples calculadoras gratuitas Kelly Criterion disponibles en Internet.
Tamaño del contrato
La estrategia de tamaño de contrato para el tamaño de la posición es un enfoque sencillo que se utiliza principalmente en el trading de futuros y opciones. Funciona sobre la base de un número fijo de contratos o lotes por operación.
En esta estrategia, el trader decide el número de contratos que desea operar para cada posición. Esta cifra es la misma para todas las operaciones y no varía en función del capital del trader, la volatilidad del mercado u otros factores. Se trata de una estrategia sencilla y fácil de entender y es popular entre los principiantes o los traders con cuentas más pequeñas.
Por ejemplo, si un trader decide operar con dos contratos de un futuro concreto, comprará o venderá dos contratos cada vez que realice una operación, independientemente del precio del contrato o del valor total de la operación.
Sin embargo, la estrategia del tamaño del contrato no tiene en cuenta el riesgo asociado a cada operación. Dos contratos en un mercado muy volátil podrían representar una pérdida potencial significativamente mayor que dos contratos en un mercado menos volátil. Además, este enfoque no ajusta el tamaño de la posición en relación con el tamaño de la cuenta del trader, lo que puede dar lugar a pérdidas desproporcionadas si una operación sale mal.
Por este motivo, aunque la estrategia del tamaño del contrato puede ser útil en determinadas circunstancias, a menudo se combina con otras estrategias o técnicas de gestión del riesgo para garantizar que el trader no se exponga a un riesgo excesivo. Los traders suelen utilizar órdenes stop loss, por ejemplo, para limitar sus pérdidas potenciales en cada operación, o pueden ajustar el tamaño de su posición en función de la volatilidad del mercado o del tamaño de su cuenta de tradin
Basado en la volatilidad
La estrategia basada en la volatilidad para medir el tamaño de las posiciones en trading es un método que ajusta el tamaño de una posición de trading en función de la volatilidad del mercado. Reconoce que no todos los instrumentos de trading son iguales: algunos son más volátiles que otros. Por lo tanto, su objetivo es normalizar el nivel de riesgo en las distintas operaciones y valores.
La idea central de la estrategia basada en la volatilidad es sencilla: operar menos cuando el mercado es más volátil y operar más cuando el mercado es menos volátil. Esto se basa en el supuesto de que cuando los mercados son volátiles, las oscilaciones de precios son mayores y, por tanto, el riesgo es mayor.
En este enfoque, los traders pueden utilizar un indicador de volatilidad como el Average True Range (ATR) o la desviación típica para cuantificar la volatilidad del mercado. Una vez calculada la volatilidad, se utiliza para ajustar el tamaño de la posición.
Por ejemplo, si un instrumento es muy volátil, el trader puede decidir reducir el número de unidades que compra para mantener el riesgo en un nivel manejable. Y viceversa.
En pocas palabras, ajustando el tamaño de la posición en función de la volatilidad del mercado, los traders pueden reducir potencialmente su riesgo durante los periodos de volatilidad del mercado y aumentarlo cuando los mercados son menos volátiles.
Consejos y trucos para determinar la posición
Asegúrese de identificar correctamente los puntos de entrada y salida más adecuados para sus operaciones. Así podrá calcular mejor el riesgo y la recompensa de cada movimiento. Obtenga más información aquí.
Además, fije sus stop loss para poder salir automáticamente de la operación cuando alcance niveles que considere poco rentables y evitar así pérdidas en cascada.
Considere la posibilidad de utilizar trailing stops, ya que son una herramienta útil para proteger su inversión cuando se ha vuelto rentable. Para ello, bloquee sus beneficios y permita que la operación se desarrolle en una dirección positiva, protegiendo al mismo tiempo sus ganancias.
El consejo más importante es adaptar el tamaño de la posición y la estrategia en función de cada operación. Al hacerlo, tenga en cuenta las condiciones del mercado y la volatilidad y, en combinación con la cantidad de riesgo deseada, puede adaptar el tamaño de la posición para maximizar las ganancias. Sea consistente y revise periódicamente el tamaño de sus posiciones, para poder ajustarlas en función de las condiciones existentes del mercado.
Conclusiones
En conclusión, el tamaño de las posiciones desempeña un papel decisivo en el éxito del trading y la gestión del riesgo. Ofrece a los traders la oportunidad de maximizar los beneficios limitando al mismo tiempo las pérdidas potenciales. Ya se trate de una cantidad fija en dólares, un porcentaje del capital, el tamaño del contrato o un enfoque basado en la volatilidad, cada estrategia tiene sus puntos fuertes y se adapta a diferentes estilos de trading y niveles de tolerancia al riesgo.
Comprender y aplicar la estrategia de tamaño de la posición adecuada puede mejorar significativamente su rendimiento en el trading, fortalecer su cartera frente a la volatilidad del mercado y ayudarle a navegar por el camino del trading con un plan de juego claro y centrado.
